分级基金投资技巧_如何正确炒作分级基金B

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1、分级基金投资技巧_如何正确炒作分级基金B

不知道买什么股票,就按下面口诀买分级基金

1、看见稀土、煤炭 、有色普涨(资源股),不知道买什么的时候,就买150060银华鑫瑞和资源b

2、看见蓝筹普涨,就买银华锐进150019;

3、只有地产猛涨,就买150118房地产b,150193地产b;

4、只有中小板猛涨,就买150086中小板b;

5、只有创业板涨就买创业板b159915;

6、军工 涨看150182军工b;

7、券商普涨买150172证券b;

8、雾霾 天气环保 找150185环保b;

9、信息软件大涨就看信息b150180;

10、保险加证券就找150178非银行b,银行也涨就买150158金融b;

11、震荡市寻求防御 找医药b150131

12、商品价格上行看商品b150097;

13、有色看好就找800有色b150151。

14、消费 股涨就买150050消费进取

15、中盘股涨就买150095泰信400b

16、tmt涨就买150174tmt中证b

17、h股机会来了就买150176h股b

18、港股机会来了就买150170恒生b

买卖基金b与股票一模一样

在看股票的盘面上,输入代码 150210 ,显示出来的k线图、分时图一模一样。

在证券公司是“场内”。买入卖出基金b的方法与股票一模一样,平时怎么样买卖股票就怎么样买卖基金b,不要选择基金栏目,那是申购母基金和母基金赎回。

如果买入股数显示“1235股”,要改成“1200股”,不然成交不了。.

也是t+1。免除印花税,卖出费用比股票少万分之10。

2、分级基金投资技巧_什么是分级基金及其投资技巧折算方案的最易懂的讲解

定义:分级基金:分级基金(structured fund)又叫“结构复型基金”,是指在一个投资组合下,通过对基金收益或净资产的分解,形成两级(或多级)风险收益表现有一定差异化基金份额的基金品种。它的主要特点是将基金产品分为两类或多类份额,并分别给予不同的收益分配。分级基金各个子基制金的净值与份额占比的乘积之和等于母基金的净值。例如拆分成两类份额的母基金净值=a类子知基净值 x a份额占比% + b类子基净值 x b份额占比%。如果母基金道不进行拆分,其本身是一个普通的基金。

分级基金下折:一般来说,当分级基金b份额净值低于0.250元时,将触发分级基金向下不定期折算阈值,其目的是保护a份额的本金及约定收益。

3、分级基金投资技巧_分级基金投资技巧有哪些

需要掌握三个分级基金投资技巧:

1.注意掌握投资分级a类份额,是否一定能够达到约定收益率

2.注意掌握折溢价率

3.注意掌握分级基金a类份额在二级市场上的成交活跃度

4、分级基金投资技巧_如何投资分级基金 投资分级基金技巧有哪些

分级基金又叫“结构型基金”,是指在一个投资组合下,通过对基金收益或净资产的分解,抄形成两级(或多级)风险收益表现有一定差异化基金份额的基金品种。股票(指数)分级基金的分级模式主要有融资分级模式、多空分级模式。债券型分级基金为融资分级。货币型分级基金为多空分级。

分级基金首先有个母基金x,然后分为a份额(约定收益份额)和b份额(杠杆份额),a份额约定一定的收益率,基金x扣除a份额的本金及应计收益后zd的全部剩余资产归入b份额,亏损以b份额的资产净值为限由b份额持有人承担。当母基金的整体净值下跌时,b份额的净值优先下跌;相对应的,当母基金的整体净值上升时,b份额的净值在提供a份额收益后将获得更快的增值。

5、分级基金投资技巧_什么是分级基金,分级基金投资技巧,分级基金的风险性

分级基金又叫“结构型基金”,是指在一个投资组合下,通过对基金收益或净资产的分解,形成两级(或多级)风险收益表现有一定差异化基金份额的基金品种。它的主要特点是将基金产品分为两类或多类份额,并分别给予不同的收益分配。分级基金各个子基金的净值与占比的乘积之和等于母基金的净值。例如拆分成两类份额的母基金净值=a类子基净值xa份额占比%+b类子基净值xb份额占比%。如果母基金不进行拆分,其本身是一个普通的基金。分级模式主要有融资分级模式、多空分级模式。债券型分级基金为融资分级。

分级基金可以分为两大类,即股票分级基金和债券分级基金。股票分级基金主要投资于股票,又可分为主动管理的和指数型的。债券分级基金,又可分为一级和二级债券分级基金。一级债券基金不能在二级市场直接买入股票,但可以打新股,二级债券分级基金可以在二级市场买入不多于20%的股票,因此一级债券分级基金风险低于二级债券分级基金。

股票分级基金一般分成三个份额,即母基金份额,优先类份额,进取类份额。其中母基金份额和一般的股票基金并没有太大的区别,不过可以按比例转换为优先类份额和进取份额。优先份额一般净值收益率是确定的,比如一年定期存款利率+3.5%。站在进取类份额投资者的角度看,实际上就是向优先类份额借入资金,再去购买股票,支付的代价是要向优先类份额支付一定的利率。这里非常关键的地方有两点,其一是优先类份额的基准收益率,这代表了进取类份额借入资金的成本。如果基准收益率较高,则有利于优先份额的投资者,不利于进取份额的投资者。其二是优先份额与进取份额之间的比例,这代表了进取类份额向优先类份额的融资比例。

一般来说,优先份额比上进取份额的比例越低,越有利于进取份额,因为进取份额可以借入更多的资金。不过同时进取份额的风险也上升,因为此时杠杆倍数增加了。进取份额适合更愿意承担风险的投资者,如同借入资金炒股,收益可能更高,但风险也上升了。

债券分级一般就分成两个份额,即优先类份额和进取类份额。比如大成景丰基金,按照7∶3 的比例确认为a类份额和b类份额,a类份额约定目标收益率为3年期银行定期存款利率+0.7%。a类份额是优先份额,b类份额是进取类份额。

杠杆交易风险

为什么很多分级基金b上涨得很快呢,其原因就是在于杠杆。而且,分级基金的杠杆是随时在发生变化的,并不是很多投资者理解的2倍杠杆,分级基金在最初成立之时是2倍杠杆,而后随着b类净值的波动,杠杆会随时发生变化,杠杆计算公式如下:

分级基金b的杠杆=(分级基金a场外净值+分级基金b场外净值)/分级基金b场外净值

从如上公式我们可以看出,当b端净值上涨的时候,杠杆就变小了,而当b端净值下跌的时候,杠杆就变大了,其杠杆区间一般介于[1.5,5]之间。

所以,投资者投资分级基金时,最需要先关注的就是其杠杆交易风险,在市场上涨的时候,会有惊人的超额收益,然而,当市场下跌的时候,其杠杆也会放大风险!

溢价套利风险

于普通投资者而言,分级基金投资主要的风险是溢价交易风险,当很多投资者不了解分级基金的计价规则时,可能会大幅抬高分级基金b端的场内价格,从而导致了套利机会的出现,一般而言,套利需要t+3个工作日才能实现,而现在一些券商有提供“盲拆”的功能,t+2个工作日即可实现从场外申购母基金转移到场内拆分卖出套利。

所以,当分级基金连续涨停而其所在行业并没有大幅上涨的情况下,投资者需要非常注意分级基金是否出现了无风险套利机会了,这个时候再跟进投资往往很容易被套利!

那么如何来计算所投资分级基金b的溢价率,目前市场上都有计算分级基金b的溢价率,然而他们的计算基本都不具备参考价值,因为这些溢价率没有考虑到分级基金a的折价情况。要计算分级基金b的有效溢价率(即有套利空间的溢价率),需要参考4个价格即分级基金a和b场内场外的价格,计算公式如下:

b的有效溢价率=[b的场内价格-b的场外净值-(a的场外净值-a的场内价格)]/b的场内价格

当b的有效溢价率低于20%的时候,从理论上,投资风险相对比较低,如果超过20%,那么短期内就不要介入,b的套利的风险非常高。所以,某只分级基金连续上涨而其基金净值并没有大幅上涨的情况之下,投资者就需要非常谨慎了,如果出现了比较的套利空间,这个时候如果再介入分级基金,就存在着被套利的风险。

基金下折风险

基金下折也是不定期折算的一种形式,与上折正好相反,下折是当b份额的净值下跌到某个价格时(比如0.25元),为了保护a份额持有人利益,基金公司按照合同约定对分级基金进行向下折算,折算完成后,a份额和b份额的净值重新回归初始净值1,a份额持有人将获得母基份额,b份额持有人的份额将按照一定比例缩减。

基金下折会存在什么风险呢?

场内分级基金b往往是有溢价的,其中主要溢价就是来分级基金a的折价,而当分级基金b临近下折线,资金的避险情绪会不断增加,这个时候,分级基金a往往更受青睐,从而会导致分级基金b的溢价率大幅下降,很多投资者如果不明白其中道理,觉得分级基金b便宜了就大举建仓,下折之后往往亏损更多。

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